5月16日，准上市公司云从科技（SH:688327）公告称，该公司拟首次公开发行股份11243.00万股，占本次公开发行后总股本的15.18%，本次发行后公司总股本为74067.06万股。最终战略配售数量为3372.90万股，占发行总数量的30.00%。
公告显示，云从科技本次IPO的发行价格为15.37元/股，预计募集资金总额约为17.28亿元，扣除预计发行费用约1.01亿元，预计募集资金净额为16.27亿元。按此计算，云从科技上市时的总市值将达到113.84亿元。
据贝多财经了解，云从科技原计划募资37.50亿元。招股书显示，云从科技拟募集用于人机协同操作系统升级项目、轻舟系统生态建设项目、人工智能解决方案综合服务生态项目以及用于补充流动资金。
据贝多财经了解，云从科技成立于2015年。招股书显示，云从科技是一家提供高效人机协同操作系统和行业解决方案的人工智能企业，致力于助推人工智能产业化进程和各行业智慧化转型升级。
报告期内，云从科技通过自主研发人工智能核心技术，形成了人机协同操作系统及相关应用软件等核心产品，并结合自主研发的智能AIoT设备和第三方软硬件产品以及相关技术开发服务，向客户交付行业智能化升级解决方案。
2019年、2020年和2021年，云从科技的营业收入分别为8.07亿元、7.55亿元和10.76亿元，净利润分别为-6.92亿元、-8.44亿元和-6.64亿元，扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润分别为-7.01亿元、8.67亿元和-7.53亿元。
随着研发成果逐渐落地，云从科技的综合毛利率水平和核心技术收入占比总体呈上升趋势。报告期内，该公司的综合毛利率从2018年的21.7%提升至2021年的37.01%，其中主营业务毛利率分别为38.89%、43.21%和36.76%。
根据招股书，云从科技的主营业务收入分别为7.80亿元、7.51亿元和10.70亿元，包括人机协同操作系统和人工智能解决方案。其中，人机协同操作系统收入占比分别为23.48%、31.50%和12.72%，人工智能解决方案收入占比分别为76.52%、68.50%和87.28%。
报告期内，云从科技的研发费用分别为4.54亿元、5.78亿元和5.34亿元，占各期营业收入的比例分别为56.25%、76.59%和49.67%。截至2021年12月31日，发行人（云从科技）及子公司拥有专利316项，其中发明专利133项。
根据智慧芽数据显示，截至最新，云从科技及其关联公司共有789件专利申请信息，其中约75%为发明专利。目前，共有352件专利处于在审状态，而有效专利则为340件。经分析可知，云从科技的相关专利布局主要集中在人脸识别、图形用户界面、图像处理等领域。
在本次上市前的股权架构中，云从科技创始人、董事长兼总经理周曦在云从科技控股股东常州云从任执行董事，持有常州云从99.88%的股权，并通过常州云从控制云从科技64.60%的表决权，为实际控制人。
从成立至今，云从科技已经获得过多轮融资，投资机构包括元禾原点、顺为资本、越秀产业基金、普华资本、中国互联网投资基金、上海国盛、工商银行、长三角产业创新股权投资基金、海尔金控等。
除了云从科技外，旷视科技、依图科技等也在冲刺上市，其中商汤科技已于2021年12月30日在港交所上市。相比之下，旷视科技已于2021年9月获得上市委会议审议通过，并于同年9月30日递交注册，暂未实现上市。
而依图科技则于2021年6月“因发行人撤回发行上市申请或者保荐人撤销保荐”而被上交所科创板终止审核。
